Het oude stadje Gennep werd in vroegere tijden omgeven door een gracht. Deze gracht ontving het water vanuit de gestuwde Niers.
Mede omdat Gennep op een lage Maasduin ligt (de huidige Zandstraat) was de waterhuishouding van deze gracht verre van ideaal.
Na verloop van tijd is men de gracht gaan gebruiken als groentetuin voor de burgers. Tegenwoordig spreekt men van Groene Gracht. De gracht heeft namelijk een parkachtige functie gekregen met bankjes en een speeltuintje. Ter hoogte van de Keramiekmuur eindigt de Groene Gracht met rijen zitplaatsen, waardoor een theater is ontstaan: het Groene Gracht theater.